Saturday 10 March 2018

Trade vxx 옵션


거래자 : 이러한 VXX 옵션을 사용하여 변동성으로부터 이익을 얻으십시오.
한 가지 확실한 점이 있다면, 2016 년은 주식의 휘발성 연도가 될 것입니다.
기술자의 이야기, 타일러 크레이그 (Tyler Craig).
2 월이 1 월 & rsquo s 휘발성의 계속을 증명하는 때이 주는 밤새껏 간격 틈의 두 배 선량을 가진 증권 거래자를 반겼다.
화요일 및 개시일 현재 S & P 500 지수는 이미 5 % 하락했다. 하향 통행의 발 뒤꿈치에서 CBOE 변동성 지수 (VIX)는 30 레벨에서 다시 한번 닫히고 iPath SP 500 VIX Short Term Fut ETN (VXX)과 같은 변동성 제품은 날고있다.
VIX가 이러한 수준에 도달하면 우리는 종종 주식 가격의 스냅 백을 짧은 순서로 봅니다. VIX의 스파이크 우리가 지금 겪고있는 좋아하는 것 & mdash; 시장에 서둘러 두려움이 극도로 강하다는 것을 나타냅니다. 그리고이 신호는 우리 사이의 반대자들에게는 상당히 유용합니다. 공황의 정도는 일반적으로 시장 바닥 근처에서 보입니다.
VIX 지수를 직접 매매하는 것은 불가능하지만 인기있는 공포 지수를 기반으로 거래 가능한 상품의 안정적인 성장이 있습니다.
가장 인기있는 것은 단기 VIX 선물을 추적 할 수 있도록 고안된 전술 한 VXX입니다. 단기적으로 VIX 지수와 거의 유사합니다.
이와 같이, VXX는 이번 주에 더 높은 수준으로 찢어졌으며 지금은 과매 수 (overbought) 영역에 있습니다. 주식이 최근 하향 회담에서 복귀 할 수 있다면, 변동성이 낮아져 VXX에 대한 가격이 낮아질 것입니다.
그러한 우발적 인 사건에 대해 기꺼이 돈을 걸고 자하는 상인에게는 여러 가지 매력적인 연극이 있습니다.
VXX Trade.
VXX 퍼트 스프레드를 구입하는 것은 향후 몇 개월 동안 변동성이 감소하여 이익을 얻을 수있는 리스크가 제한적이라는 것을 의미하는 것은 아닙니다. 종종 곰 퍼트 스프레드라고하는이 간단한 전략은 VXX가 높은 곳에서 떨어질 수 있다면 큰 수익을 얻을 수있게 해줍니다.
4 월 $ 27를 구입하고 4 월 23 일에 $ 23 주위에 2 달러짜리 순 차선을 넣어 판매하십시오. VXX가 4 월 만료시 $ 27 이상인 경우 최대 위험은 초기 $ 2로 제한되며 몰수되지 않습니다. 최대 보상은 스트로크에서 순 차변 마이너스 금액 인 2 달러로 제한되며 VXX가 만료되면 23 달러 미만으로 떨어질 수 있습니다.
$ 2를 잡기 위해 2 달러를 내면, 스프레드는 돈을 두 배로 늘릴 수있는 잠재력을 제공합니다. 또한 4 월 옵션을 사용하여 VXX에 충분한 시간을 제공합니다.
이 글을 쓰는 시점에서 Tyler Craig는 앞서 언급 한 유가 증권에 대해 아무런 지위도 갖지 못했습니다.
InvestorPlace의 기타 정보.
InvestorPlace Media, investorplace / 2016 / 02 / vxx-vix-options /에서 기사가 인쇄되었습니다.
& copy; 2017 InvestorPlace Media, LLC.
InvestorPlace의 기타 정보
InvestorPlace에 대한 추가 정보 :
FinancialContent Services, Inc. 에 의해 제공되는 금융 시장 데이터 판권 소유. 나스닥 지수는 적어도 15 분 지연됐으며 나머지는 20 분 이상 지연됐다.
저작권 및 사본; 2017 InvestorPlace Media, LLC. 판권 소유. 9201 Corporate Blvd, Rockville, MD 20850.

거래 vxx 옵션
XOM은 마침내 다년간의 캠페인에 양보했습니다.
투자 기본법을 투자하는 방법 중개인 비교 용어집 주식 뮤추얼 펀드.
투자 도구 Stock Screener Guru Screener 재무 고문.
특집 기사.
그리고 왜 그렇게 많은 주목을 받고 있습니다.
주식 평가 내 등급 스마트 포트폴리오 개요 내 보유 내 포트폴리오 분석 군중 통찰력 나의 실적 귀하의.
오늘 NASDAQ 커뮤니티에 가입하여 포트폴리오, 주식 등급, 실시간 경보 등에 무료로 즉시 액세스하십시오!
이미 회원입니까?
즐겨 찾기 편집.
아래 텍스트 상자에 최대 25 개의 기호를 쉼표 또는 공백으로 구분하여 입력하십시오. 이 기호는 해당 페이지에서 사용하기 위해 세션 중에 사용할 수 있습니다.
나스닥 경험을 커스터마이징하십시오.
선택한 배경색을 선택하십시오.
견적 검색을위한 기본 대상 페이지 선택 :
선택 사항을 확인하십시오 :
견적서 검색의 기본 설정을 변경하도록 선택했습니다. 이제 기본 타겟 페이지가됩니다. 구성을 다시 변경하거나 쿠키를 삭제하지 않는 한 설정을 변경 하시겠습니까?
광고 차단 기능을 사용 중지하거나 자바 스크립트 및 쿠키가 활성화되도록 설정을 업데이트하십시오. 그러면 우리가 기대하는 일류 시장 뉴스 및 데이터를 계속 제공 할 수 있습니다.

옵션을 사용하여 VXX를 거래하는 방법.
2016 년 11 월 30 일
옵션 거래 : 오늘 밤 업데이트에서 우리는 4 월 7 일 화요일에 모든 거래를 진행할 것입니다. 우리는 어제 주중에 시작하는 어떤 거래도 없었으며 잘하면 가족과 함께 시간을 보내기 위해 긴 휴가를 보내 게되었습니다. 오늘 우리는 각각 하나씩을 가지고있었습니다. 우리는 새로운 개통 명령, 마감 명령, 그리고 우리가 USO에 만든 헤지 또는 조정 무역을 가졌습니다.
관련 "옵션 거래"자료 :
트위터로 거래를 시작할 것입니다. 우리는 오늘 우리가 트위터에 가지고 있었던 CALL 캘린더 확산을 끝내기 좋은 기회를 가졌습니다. 우리는 단지 2 주 이상을 생각하기 때문에 트위터에서만이 트레이드를했기 때문에 오랜 시간이 아니 었습니다. 어쩌면 11 일 또는 12 일이 걸렸을 것입니다.
트위터를 통해 우리는 주식이 약간 더 높을 것으로 예상했기 때문에 캘린더에서 CALL과 PUT 스프레드의 방향을 비교해 보았습니다. 우리는 트위터의 수익에 더 가까워 질수록 내재 변동성이 커질 것으로 예상했다.
옵션 알파 "트랙"이있는 자신 만의 속도로 가이드 비디오 교육 : 어디서부터 시작해야할지 모르면 옵션 거래가 압도적입니다. 우리의 "트랙"은 목표 달성에 도움이되는 가이드 학습 과정입니다.
각 프로그램은 현재 옵션 거래 경험에 관계없이 수작업으로 작성되었습니다. 트랙을 선택하려면 여기를 클릭하십시오.
우리는 그것이 지난 2 주 정도 진행되는 것을 보았습니다. 그리고 오늘 우리는 달력에서 한 로트 거래에 대해 좋은 이익을 내고 그것을 닫을 수있는 기회를 얻었습니다. 우리는 시장에 다시 팔았습니다, 5 월 52.5 2.33 크레딧을위한 CALL 달력은 우리가 시장에 팔아 버린 것들 각각에 대해 좋은 $ 49의 이익을 가져 왔습니다.
트위터를 사용하면 주식이 분명히 우리가 원했던 곳으로 이동했다는 것을 알 수 있습니다. 우리는 주식이 52.5를 상회하는 것이 이상적이었습니다. 하루를 끝내기 만해도 끝이났습니다. 그러나 그보다 더 중요한 것은 암시 된 변동성 상승이 있었기 때문에 수익률에 더 가깝고 가까워 질수록 내재 변동성 상승 및 상승 및 상승을 보는 일관된 역사가 나타났기 때문입니다.
원한다면 우리는 분명히이 거래를 떠날 수 있었지만 지금은 트위터가 계속해서 아래를 뛰어 넘거나 아래로 다시 돌아 오는 방향성 위험을 많이 겪고 있습니다. 당신이 가려고 생각했던 바로 그 곳으로 움직이는 주식을 얻거나 그것이 갈 예정인 곳을 얻 자마자 52.5 그리고 당신은 내포 된 변동성이 당신이 원하는대로 움직이는 것을 얻습니다. 그것은 아마도 우리의 경험에서 볼 때 최고입니다. 무역에서 벗어날 시간. 당신은 항상 열심히 플레이하는 시장에서 바로 갈 수있는 두 가지 일을했습니다. 그래서 돈을 가지고 테이블에서 돈을 벌고 수익을 올리면 어떨까요?
여기에 빠른 사이드 바와 마찬가지로, 우리가 다른 것들에 들어가기 전에, 그것은 꽤 흥미 롭습니다. 그리고 나는 많은 것을 얻었습니다. 분명히 지금 웹 사이트에 수천 명의 회원이 있습니다. 저는 회원들로부터 많은 것을 얻었습니다. 그리고 어제 FXE는 어제에 대해 많은 것을 가지고있었습니다. FXE가 더 많이 상승했기 때문에 조정에 대해 묻는 사람들은 무역이었습니다. 지난 밤에 전략 통화에 대해 프리미엄 회원들과 이야기했습니다.
우리가 주식이 어디로 가는지 알지 못한다는 사실에 대해 이야기합니다. 어제는 어제 열었습니다. 어제는 최고가 근처에서 열렸고 최저가 근처에서 낮잠을 멈추었습니다. 그리고 이것은 하루 만에 돌아갔습니다. 그러나 이제는 그 모든 이득을 포기할 수 있습니다. 다음 몇 가지. 우리가 잃어버린 모든 것, 지폐, 어제 어떤 거래도 끝내지 않았던 것처럼, 우리는 어제 승자가 아닌 거래를했습니다. 우리는 그 모든 것을 되돌 렸고, 오늘은 다시 얻었습니다.
이 시장이 어디로 가고 있는지 때때로 알지 못한다는 것을 보여주기위한 증거이며, 때로는 빠르고 가혹한 조정이나 공격적인 조정을하는 것이 항상 최선의 거래는 아닙니다. 조정시기에 관해서 우리가 과거의 웨비나 중 한 곳에서 이야기 한 것처럼 약간의 조정 포스터 도로 마커가 있어야 조정이 조금 느려야한다고 생각합니다.
또한 FXE가 CALL 측면에서 우리의 파업 중 하나에 돈을 넣었음에도 불구하고, 어제 시점에서 상황을 유지하십시오. 현재와 만료 사이에 너무 많은 시간이 있었음을 기억해야합니다. . 우리는 오늘 일어난 일 때문에 너무 빨리 조정하기를 원하지 않았습니다.
주식이 단지 우리가 들어가기를 원하는 범위로 바로 돌아가는 곳. 빠른 사이드 바처럼 여기에서 너희들을 도우려면 항상 적극적인 자세를 취하는 것이 아니다. 우리 모두가 믿기를 원하는 것보다 기다리는 게임이 훨씬 더 많습니다. 왜냐하면 우리 모두는 꽤 활동적이기를 원하기 때문입니다.
우리가 한 개방 무역은 오늘 그 사실을 빨리 다룰 것입니다. VXX에 있습니다. 이것은 조금 다릅니다.
이 시점에서 우리는 변동성을 보이고 있습니다. VXX는 변동성이 낮기 때문에 VXX가 낮고 [Vix 00:04:25]가 낮고 주식이 더 높기 때문에 우리가 약간의 역할을하기를 바란다. 긴 변동성. 우리는 미친 긴 변동성을 보이지는 않을 것입니다. 하지만 우리가하고 싶은 일은 조금만 오래 플레이하는 것입니다.
우리가하는 일은 철분 콘돔을 사용하는 것입니다. 그러나 우리는 그 철 콘돔을 조금 비뚤어지고 있습니다. 우리는 29/30 CALL을 시장보다 앞섰습니다. 시장보다 1 달러 폭이 넓어서 29/30 CALL이 확산되었습니다. 시장 아래로, 우리는 2 달러 PUT 스프레드를하고 있습니다. 우리는이 특정 거래의 PUT 측면에서 조금 더 위험을 감수하면서 21/23 PUTS를 판매하여 총 86 센트의 크레딧을받습니다.
우리는이 거래를 VXX 움직임으로 추가하거나 조정할 여지를 분명히 남겨두고 있습니다. 그러나 여기 VXX 종류가 끝났습니다. 정말로 작년에 내려진 최저치에 정말로 가깝습니다. 그래서 우리는 지금부터 5 월에 만기가 도래한다는 것을 예상합니다. 여기에 나와있는 것은 변동성이 내포 된 점이 어느 순간 더 높다는 것입니다.
묵시적인 변동성 백분위 수는 변동성을 추적하고 VXX는 변동성이기 때문에 VXX와 함축 된 변동성 백분위 수를 거래하기가 약간 어렵습니다. 내재 된 변동성 백분위 수의 대부분을이 물건과 실제로 교환 할 수는 없습니다. VIX 등의 변동성 ETF와 지수 중 일부를 사용하는 경우에는 그렇게 정확하게 작동하지 않습니다.
조금 어려워서, 우리가 그것에 대해 많은 질문을 가지고 있지만, 우리는 이것을 거래하지 않고 있습니다. 그것은 25 번째 백분위 수에 대한 묵시적인 변동성에 대한 우리의 일반적인 요구 사항을 충족시키지 못한다는 것을 알고 있습니다. 그러나 우리는 여기서 오랜 변동성을 겪고 있습니다. 그것이 우리가 가고자하는 방향입니다. 이 위치가 어디에 있는지 분석 탭을보고 실제 거래 탭을 실제로 보도록하겠습니다. 그러면 여러분은 5 월의 위치를 ​​볼 수 있습니다.
우리는 분명히 시장보다 훨씬 더 많은 공간을 남겨두고 있다는 것을 알 수 있습니다. 29/30에 시장 위의 우리의 위치를 ​​주목하십시오. 우리는 실제로 주식이 29 세 이하가되기를 바랄뿐입니다. PUT 측면에서 조금 더 가깝고 조금 더 넓어지기를 바랍니다. 우리가 찾고 있던 매개 변수에 맞기 때문에 거래를 설정하는 것입니다. .
우리는 시장 아래에 $ 2 와이드 스트라이크가 있음을 알게 될 것입니다. 그래서 이것이 우리가 무역에서 가장 큰 위험을 감수하고있는 곳입니다. 위험 프로필이 현명합니다. 우리가 가지고있는 비뚤어진 철 콘돔을 볼 수 있습니다. 이제 VXX로 갈 것입니다. 여기 거래가 있습니다. 우리가 왜곡 한 이유는 묵시적인 변동성이 정말로 빠르게 일어날 수 있기 때문입니다. 그렇다면 우리는 약 30 시까 지 이익을 내야합니다. 우리의 손익 분기점은 30 , 그 이후 우리는 약 14 달러 만 잃는다.
우리는 묵시적인 변동성이 지붕을 통과하면 우리가 무역을 구조화 한 방식 때문에 많은 돈을 잃지 않습니다. 묵시적인 변동성이 계속 낮아지면 매우 느리게 진행될 것입니다. 그렇기 때문에 우리는 PUT 스프레드를 조금 더 가깝게 만드는 것이 편안함을 느낍니다. 왜냐하면 우리는 변동성에 대해 잘 알고 있기 때문에 이미 낮다는 것을 알고 있기 때문에 더 낮아지면 크립과 크립이 낮아질 것입니다.
그것은 극적으로 또 다른 5 점 또는 10 점을 떨어 뜨리지 않을 것입니다. 이 시점에서 VXX가 현재와 만기 사이에 거래되는 것을 이상적으로보고자하는 22 ~ 30 명 정도의 아주 좋은 기회가 있습니다. 22가 현재 시장 아래에 있고 30이 여기 있습니다. 그래서 우리는 긴 변동성에 미치지 않을 것입니다. 우리는 그것이 언제 일어날 지 모르기 때문에 커다란 스파이크를 기대하지는 않습니다 만, 지금은 현재와 만기 사이의 수준에서 변동성의 정상화를하고 있습니다.
우리가 오늘 마지막으로 한 무역은 USO에있었습니다. USO는 헤지 거래이며, 이것은 우리가 가지고 있던 4 월의 나비, USO의 철 나비입니다. USO에서 두 가지 철 나비가 있습니다. 우리가 조정하지 않은 4 월 1 일과 5 월 1 일 조정 된 것은 USO의 움직임이 더 높아 졌기 때문에 진행될 것입니다.
USO의 경우, 우리가 수행 한 작업은 실제로 쓸모없는 16 PUTS를 18.5로 올렸습니다. 이로써 우리는 42 센트의 훌륭한 신용을 얻었습니다. USO가 현재와 만기 사이에 계속해서 움직일 경우 위험을 줄이는 데 도움이됩니다. 여기 거래가있다. USO는 확실히 저점을 벗어나지 못했으며 암시 된 변동성은 더 낮아지기 시작했다. 4 월과 5 월 모두 좋은 결과 다.
우리의 입장이 16을 중심으로 이상적으로 집중 되었기 때문에 우리는 USO가 현재와 4 월 만료 사이에서 거래하기를 원했던 곳입니다. 바로 여기가 바로 이것이 차트의 첫 번째 점선입니다. 우리는 이상적으로 USO가 그 곳에서 거래하기를 원했습니다. 우리는 약간의 조정을할만한 가치가있는 것 같았습니다. 왜냐하면 그것은 단지 1 달러 만 더 내려간 것이 아니기 때문에 USO가 만들고 싶어하는 3 달러 하락이 될 것입니다.
거래 월과 만기주기가 깊어지고 깊어지고있는 지금은 그렇지 않을 수도 있습니다. USO의 경우 여기에 4 월 계약에 대한 입장이 표시됩니다. 그것은 이제 불균형 한 철 콘돔 모양의 그런 종류의 조금이고, 당신은 우리가 무역의 윗면에 지금 조금 더 적은 위험을 가지고 있음을 볼 수 있습니다. 우리는 PUT을 주식 거래가 진행되는 곳으로 가까이 다가 가면서 우리의 무역의 바닥에 훨씬 더 많은 위험을 안겨주고 있습니다.
우리가 원한다면 우리는 계속 할 수 있지만, 여기서의 모든 생각은 다시 시작됩니다. 처음부터 거래에서 총 위험을 상쇄시키는 데 도움이되는 크레딧을 더 많이 얻는 것입니다. 언제나처럼, 나는 너희들이이 비디오를 즐기기를 바랍니다. 의견이나 질문이 있으시면 OptionAlpha의 회원 영역 안쪽에 바로 아래에 추가하십시오.
온라인이나 YouTube에서이 동영상을 다른 곳에서 시청하는 경우이 동영상과 알림은 당일 회원에게만 전달된다는 사실을 이해해야합니다. 그들이 회원들에게 보냈을 때 약 15 ~ 20 일 후에 당신이 그들을 얻고 있습니다. 실시간 알리미 및이 비디오를 매 밤 거래 할 수있는 유일한 방법은 OptionAlpha의 멤버쉽에 가입하는 것입니다. 다음 번엔 행복한 거래까지.
저자에 관하여.
커크 뒤 플레시.
Kirk은 2007 년 초 Option Alpha를 설립했으며 현재 Head Trader로 일하고 있습니다. 뉴욕의 Deutsche Bank 인수 합병 그룹의 투자 은행 및 Washington D. C.의 BB & amp; T 자본 시장 REIT Analyst 인 그는 전임 옵션 트레이더 및 부동산 투자자였습니다.
그는 수십 개의 투자 웹 사이트 / 포드 캐스트에서 인터뷰를 진행했으며 Barron 's Magazine, SmartMoney 및 기타 다양한 금융 출판물에서 보았습니다. Kirk은 현재 그의 아름다운 아내와 두 딸과 함께 펜실베니아 (미국)에서 살고 있습니다.

& # 8216; VXX & # 8217;에 대한 보관 파일 범주.
아이언 콘도르로 2 주 동안 40 %가 가능합니까?
월요일, 4 월 17 일, 2017.
오늘날의 아이디어는 SVXY라는 ETP (Exchange Traded Product)와 관련이 있습니다. Terry의 팁에서 우리가 가장 좋아하는 근거 중 하나입니다. 기회는, 당신은 그것에 대해 많이 알지 못하며, 이 짧은 메모에서 당신을 많이 도울 수는 없습니다. 하지만 오늘 아침에이 ETP에서했던 무역과이 무역에 대한 생각을 함께 나눌 것입니다.
아이언 콘도르로 2 주 동안 40 %가 가능합니까?
SVXY가 어떻게 작동하는지 설명하는 가장 좋은 방법은 그것이 시장이 추락 할 것이라는 두려움에 사로 잡힌 사람들이 사는 VXX의 역함을 설명하는 것일 수 있습니다. 많은 기사가 시장에서의 좌절에 대한 이상적인 보호 수단으로 VXX의 장점을 강조하여 발표되었습니다. 시장이 떨어지면 변동성 (VIX)이 항상 높아지고 VIX가 상승하면 VXX가 거의 항상 그렇습니다. 시장이 바뀌면 VXX가 매우 짧은 시간 내에 가치를 두 배로 늘리는 경우는 드뭅니다.
VXX의 유일한 문제는 장기적으로 볼 때 구매하는 것을 상상할 수있는 최악의 형평에 관한 것입니다. 지난 5 년 동안, 그것은 수천 달러짜리 조정 가격에서 오늘날의 18 달러 수준으로 떨어졌습니다. 매년 1 년 반 정도가 지나면 1 대 4 역 스플릿을 VXX에서 조작하여 구매 비용을 들일만큼 가격을 높게 유지해야합니다. 지난 2016 년 8 월에 마지막으로 일어났습니다. 이 가격으로 9 달러가 넘는 가격에서 40 달러로 가격이 상승했으며, 그 이후로 가치의 절반 이상을 잃었습니다.
분명히 시장이 붕괴 될 것이라고 강하게 느낀다면 VXX 만 살 수 있습니다. 대부분의 경우, 우리는 VXX의 반대를 소유하는 것을 선호합니다. 그것이 SVXY입니다. 지금까지 2017 년 90 달러에서 140 달러로 치 솟아서 지정주의적인 두려움이 생겨 시장을 다소 우울하게 만들었던 지난 주 123 달러로 떨어졌으며 VXX와 SVXY와 같은 변동성 관련 ETP (변동성 VIX)는 지난 수년 동안 대부분의 시간을 16 시까 지 걸린 11 -13 범위에서 상승했다.
VIX가 상승하고 SVXY가 지난 주에 하락했을 때, 재미있는 일이 일어났습니다. SVXY 옵션의 묵시적인 변동성 (IV)은 한 달 전의 2 배 가까이로 급상승했습니다. 나는이 높은 선택권 가격이 너무 오랫동안 존재하지 않으며, 몇몇을이 시간에 판매하고 싶을다고 생각한다.
무언가를 팔거나 무언가를 팔지 않고 (무제한의 손실 가능성을 호소하는), 높은 IV 옵션을 판매하는 좋은 방법은 철 콘돔을 퍼뜨리는 것입니다. 나는 SVXY가 오늘 아침에 개장 한 123 달러 근처에서 거래가 이루어질 가능성이 있으며, 28April17 옵션이 만료되면 11 일 동안 $ 135 이상 또는 $ 95 이하일 것 같지 않습니다.
이것은 내가 오늘 아침에 처형 한 확산이다.
# 28Apr17 140 통화를 사기 위해 구매 (SVXY170428C140)
# 28Apr17 135 통화 열기 (SVXY170428C135)
# 28Apr17 90 풋스 (SVXY170428P90) 개봉 구매
# 28Apr17 오픈 판매 (SVXY170428P95) $ 1.63의 크레딧 (철 콘도 판매)
나는 팔았던 각 계약에 대해 $ 163을 받았고, 수수료는 $ 5를 받았다. 내 최대 손실액은 내가받은 158 달러를 제외한 500 달러, 즉 342 달러입니다. SVXY가 4 월 28 일에 95 달러에서 135 달러 사이의 가격으로 끝나면이 모든 옵션이 무용지물로 끝나고 158 달러를 유지할 수있게됩니다. 이것은 11 일 간의 기다림 동안 46 %의 이득을 얻습니다.
어떤 투자와 마찬가지로, 당신은 진정으로 잃을 수있는 돈을 저축 할 것입니다. 나는 여기서 기회를 원하고, 잃어버린다면 내 삶의 스타일을 바꾸지 않을 금액을 저지른 것입니다.
2017 년에 투자하십시오 (최저 금리)
2016 년 12 월 30 일 금요일
새해오고 있음을 축하하기 위해 나는 지금까지 제안한 적이있는 가장 좋은 제안을하고 있습니다. 시간 제한이 있습니다. 놓치지 마세요.
2017 년에 투자하십시오 (최저 금리)
선물은 풀지 않습니다. 새해가 우리에게 임합니다. 자신과 사랑하는 사람들을 위해 정말 좋은 일을함으로써 바로 시작하십시오.
1 년의 시작은 결의와 목표 설정을위한 전통적인 시간입니다. 그것은 귀하의 금융 미래에 대해 진지한 생각을하기에 완벽한시기입니다.
저는 여러분이 할 수있는 최선의 투자는 여러분의 재정 상황이 어떠 하든지 상관없이 자신에게 투자하는 것이라고 믿습니다. 스톡 옵션 투자 전략을 배우는 것은 저비용으로 할 수 있습니다.
새해 선물로 우리 회사 역사상 최저 가격으로 서비스를 제공하고 있습니다. Terry 's Tips Insider가되기로 마음 먹은 적이 있다면, 이것이 가장 좋은 시간입니다. 읽어…
나이키, 코스트코, 스타 벅스, 존슨 앤드 존슨에 캘린더가 퍼져 나감에 따라 위험이 매우 낮고 1 년 후에 100 % 이상을 얻을 수있는 시스템을 배우는 것이 자신에게 빚진 적은 아닐까요? 존슨은 지난 2 년간 해왔습니까? 아니면 2016 년에 우리의 변동성 관련 포트폴리오가 2 건의 거래로 80 % 나 늘었습니다.
그래서 투자가 무엇입니까? 저는 제 60 페이지 (전자) 백서의 사본을 얻기 위해 소량을 쓰고 2017 년 초에 중대한 내용을 연구하는 것이 좋습니다.
특별 행사가 있습니다. - 2017 년 1 월 11 일 자정까지 직접 투자하면 다음과 같이됩니다.
단지 $ 39.95만의 일회성 수수료의 경우, 내가 좋아하는 옵션 전략을 자세하게 설명하는 백서 (일반적으로 $ 79.95의 비용이 부과됩니다.)를받으며 직접 수행하는 방법을 보여줍니다.
1) Terry 's Tips 스톡 옵션 자습서 프로그램 (무료 $ 49.90) 2 개월 무료. 이것은 14 주간의 개별 전자 자습서와 2 주간 매일 제공되는 주간 토요일 보고서, 시기 적절한 시장 보고서, 옵션 전략 토론, 11 가지 실제 옵션 포트폴리오에 대한 업데이트 및 논평 등으로 구성됩니다.
2) 무역 경고. 각 거래일이 끝날 때마다 나는 당신과 거래 할 것이므로 원하는 경우 미러링을 할 수 있습니다 (또는 프리미엄 서비스를 이용하면보다 신속한 주문 또는 자동을 위해 실시간 거래 알림을 받게됩니다) - 중개인과의 거래). 이 거래 경고는 우리가 수행하는 11 개 포트폴리오를 모두 포함합니다.
3) 옵션 튜토리얼 프로그램을 2 개월 무료로 사용하기로 결정했다면 아무 것도하지 마십시오. 요금은 일반 $ 24.95 요금이 아닌 월 $ 19.95로 청구됩니다.
4) 옵션 거래에 관한 많은 가치있는 기사와 최근 몇 달간의 토요일 보고서 및 거래 알리미를 발견 할 수있는 내부자 테리 팁 섹션에 액세스하십시오.
이 한 번만 제공하면 이러한 모든 혜택을 백서의 가격보다 적은 39.95 달러만으로 받게됩니다. 나는 Terry 's Tips를 출판 한 지 15 년 만에 이것보다 더 좋은 제안을 해본 적이 없다. 그러나 2017 년 1 월 11 일 자정까지 주문해야합니다. 여기를 클릭하여 "내부자 회원이있는 백서"를 선택하고 특별 코드 2017 (또는 프리미엄 서비스를위한 2017P, $ 79.95)을 입력하십시오.
훌륭한 옵션 세계에 대해 배우는 것을 고려한 적이 있다면, 지금해야 할 일입니다. 2017 년 초, 우리는 15 년 만에 처음으로 가입비를 인상 할 것입니다. 지금 가입하면 구독자로 계속있는 동안 기존 요금을 고정시킬 수 있습니다.
자신에게 투자하는 것이 가장 책임있는 2017 년 새해 결의안입니다. 이 제안은 귀하가 직접 투자 한 최고의 투자 일 수 있다고 확신합니다. 그리고 가족은 자신과 자신에게 투자하기 위해 당신을 사랑합니다.
새해 복 많이 받으세요! 나는 2017 년이 가장 번영했기를 바랍니다. 이 귀중한 투자 정보를 공유함으로써 2017 년을 시작하는 데 도움이되기를 기대합니다.
이 제안이나 Terry 's Tips에 관한 질문이 있으시면 800-803-4595로 Seth Allen, Senior Vice President에게 전화하십시오. 또는 15 년 간 제공 한 최저 가격으로이 패키지를 만들 수 있습니다. 이 패키지는 특별 패키지 코드 2017 (또는 프리미엄 서비스 2017P, 79.95 달러)을 사용하여 전체 패키지에 대해 39.95 달러에 제공됩니다.
더 오랜 기간 동안 커밋 할 준비가되면, 1 년 내내 프리미엄 서비스에 대한 절반 가격 제안을 통해 더 많은 것을 절약 할 수 있습니다. 이 특별 행사에는 기본 서비스의 모든 내용과 실시간 무역 경보 및 모든 포트폴리오에 대한 완전한 액세스가 포함되어있어 자동 거래 또는 일부 또는 전부를 수행 할 수 있습니다. 우리는 프리미엄 서비스를 몇 가지 수준으로 보유하고 있지만, 이는 자동 거래에 사용 가능한 9 개 포트폴리오 모두에 대한 완전한 액세스를 포함하기 때문에 최대 수준입니다. 이 최대 수준에 대한 1 년 구독료는 1080 달러입니다. 이 절반 가격 제안으로 연간 전체 비용은 $ 540에 불과합니다. 특수 코드 MAX17P를 사용하십시오.
Black Friday : VIX 스프레드가 3 주 동안 70 % 증가한 방법.
2016 년 11 월 26 일 토요일.
이번 주 수요일에 유료 구독자에게 권장되는 VIX 스프레드는 단 3 주 만에 만료되었습니다. 그것은 투자의 70 %를 얻었습니다. VIX가 미래의 불확실한 이벤트로 인해 (보통 일시적으로) 치솟을 때마다 당신이 미래에 고려할 수있는 확산의 종류입니다. (이번에는 VIX가 스파이크).
이 확산에 관해 알려주고 미래의 가능성에 관한 책에 넣을 수있을뿐만 아니라 Black Friday - Cyber ​​Monday 특별 제안을 제공하여 큰 할인가로 승선 할 것을 권장합니다.
VIX 스프레드가 3 주 동안 70 % 증가한 방법.
VIX는 S & P 500의 추적 주식 (SPY)에서 거래되는 옵션의 평균 내재 변동성 (IV)입니다. 미래의 불확실한 상황으로 인해 시장 공포가 발생하면 옵션 가격이 상승하고 VIX가 상승하기 때문에이를 '공포 지수'라고합니다. 대부분의 경우 VIX는 12에서 14 사이에서 변동하지만 가끔씩은 매우 높아집니다.
11 월 8 일에 선거가 열리기 직전 VIX는 22로 치솟았습니다. 11 월 23 일에 만료 된 옵션 시리즈가 나왔을 때 VIX가 15 이하로 떨어질 것이라는 내기를 내 유료 구독자에게 권고했습니다. 내 11 월 5 일 토요일 보고서에 쓴 정확한 단어는 다음과 같습니다.
"VIX가 금주에 22 이상으로 치 솟을 때 우리는 VIX가 최근 평균 12-14 범위에서 벗어 났을 때 매우 큰 이익을 낼 수있는 약한 수직 통화 크레딧 스프레드를 설명하는 특별 메모를 보냈습니다. VIX는 SPY 옵션 (주간 제외)의 평균 내재 변동성 (IV)이므로 실제로는 VIX를 살 수 없다 (또는 판매하지 않는다). 그러나 VIX에서 풋과 콜을 매매 할 수 있으며 스프레드의 긴면과 짧은면이 같은 만료 시리즈에 속하는 한 스프레드를 실행할 수 있습니다.
각 만료 시리즈는 다른 시리즈에 연결되지 않은 별개의 시리즈이기 때문에 VIX 옵션을 사용하여 달력 또는 대각선 스프레드를 구입할 수 없습니다. 캘린더를 구입할 수 있다면 가격은 예외적으로 보일 것입니다. 실제로 크레딧으로 일정 스프레드를 살 수있는 경우가 있지만 유감스럽게도 그러한 거래를 허용하지 않습니다.
그러나 수직적 스프레드는 공정한 게임이며, 변동성이 어느 방향으로 향하고 있는지에 대한 느낌이 들었다면 흥미로운 플레이를하게됩니다. 현재 VIX가 선거 불확실성, Fed의 다음 이자율 인상, 최근 9 일간의 시장 가격 하락에 힘 입어 VIX가 오랫동안 높았던시기가 있습니다. 이번 주, VIX가 22 세가되었을 때, 우리는 선거가 끝나면 VIX가 최근에 대부분의 시간을 걸러 낸 낮은 12-14 레인지로 후퇴 할 가능성에 따라 특별한 무역 아이디어를 보냈습니다. 이것이 우리가 제안한 무역입니다 :
BTO 1 VIX 23Nov16 21 통화 (VIX161123C21)
STO 1 VIX 23Nov16 15 (VIX161123C15) 통화료 $ 2.60 (세로 판매) "
이 스프레드 때문에 유지 보수 요구 사항이 600 달러 였고 스프레드 판매로 260 달러를 받았다. 이로 인해 순 투자는 $ 340 (VIX가 11 월 23 일 17.60 이상으로 끝나면 최대 손실이 발생합니다.
우리가 예상했던대로 정확하게 작동했습니다. VIX는 13 세 이하로 떨어졌고 수요일에는 쓸모 없어졌습니다. 우리는 3 주 동안 계약 당 $ 260 (수수료 $ 2.50)를 완제했습니다. 얼마나 달콤하니? 우리는 연방 금리 결정이 공개 된 이후 12 월 28 일 마감되는이 시리즈의 $ 2.60 가격에도 동일한 스프레드를 배치했다. VIX가 너무 낮아서 현재 75 달러를 벌어 들일 수 있었고, 51 %의 이익을 얻었습니다. 많은 구독자가 그 일을 처리했다고보고했습니다.
그리고 지금은 특별한 블랙 프라이데이 - 사이버 먼데이 특별 행사가 있습니다.
Black Friday / Cyber ​​Monday 특별 행사 : 추수 감사절 특별 행사로서, 우리는 지금까지 제공해온 가장 저렴한 구독 가격 중 하나를 제공합니다 - 귀중한 사례 연구 보고서, 좋아하는 옵션 전략을 설명하는 백서 자세히 설명하고 옵션 거래에 대해 확실한 배경을 제공하는 14 일 옵션 자습서 프로그램과 거래 가능한 옵션 아이디어가 가득한 토요일 보고서 3 개월을 직접 수행하는 방법을 보여줍니다. 이 모든 비용은 한 번만 지불하면 69.95 달러, 보통 139.80 달러 (보너스 보고서 제외)입니다.
이 저렴한 Black Friday / Cyber ​​Monday $ 69.95 제안을 보려면 여기를 클릭하고 특별 코드 BFCM16 (또는 프리미엄 서비스를위한 BFCM16P 및 $ 199.95)을 입력하십시오.
더 오랜 기간 동안 커밋 할 준비가되면, 1 년 내내 프리미엄 서비스에 대한 절반 가격 제안을 통해 더 많은 것을 절약 할 수 있습니다. 이 특별 행사에는 기본 서비스의 모든 내용과 실시간 무역 경보 및 모든 포트폴리오에 대한 완전한 액세스가 포함되어있어 자동 거래 또는 일부 또는 전부를 수행 할 수 있습니다. 우리는 프리미엄 서비스를 몇 가지 수준으로 보유하고 있지만, 이는 자동 거래에 사용 가능한 9 개 포트폴리오 모두에 대한 완전한 액세스를 포함하기 때문에 최대 수준입니다. 이 최대 수준에 대한 1 년 구독료는 1080 달러입니다. 이 절반 가격 제안으로 연간 전체 비용은 $ 540에 불과합니다. 특수 코드 MAX16P를 사용하십시오.
이것은 시간 제한 제안입니다. 2016 년 11 월 28 일 자정까지 주문해야합니다. 블랙 프라이데이 / 사이버 먼데이 기간이 끝나면 오랜 기간 동안 성공하지 못했던 동일한 이전 투자 전략으로 돌아 가야합니다 (귀하가 대부분의 투자자처럼).
이것은 귀하와 귀하의 가족에게 귀하의 투자 인생의 남은 기간 동안 더 높은 재정적 회수를 제공하도록 설계된 완벽한 휴가철 치료를 제공하기에 완벽한시기입니다.
우리는 처음으로 블랙 프라이데이 / 사이버 먼데이 세일을 위해 귀중한 투자 정보를 공유함으로써 홀리 데이즈에서 살아남을 수 있도록 최선을 다하겠습니다. 조금 숙제가 필요할 수도 있지만 투자 가치가 있다고 생각하게 될 것입니다.
추신 이 제안이나 Terry 's Tips에 대해 궁금한 점이 있으시면 sethterrystips의 수석 부사장 인 Seth Allen을 부탁드립니다. 또는 Black Friday / Cyber ​​Monday 판매 가격으로 15 년 동안 처음 제공 한이 가격은 전체 패키지의 경우 $ 69.95에 불과합니다. 특별 코드 BFCM16 (또는 프리미엄 서비스를위한 BFCM16P & # 8211; $ 199.95)을 사용하여 여기에 표시하십시오. 오늘 잊지 말고 잊어 버려라. 이 쿠폰은 2016 년 11 월 28 일 자정에 만료됩니다.
블루 칩 주식에 단일 옵션 거래로 40 %를 만드는 방법.
2016 년 11 월 9 일 수요일
때때로 시장 변동성이 솟아 오릅니다. 변동성의 가장 보편적 인 척도는 SPY (S & amp; P 500 종목 추적)의 옵션의 평균 변동성 인 소위 "공포 지수"인 VIX입니다. 그런데 SPY 주간 옵션은 VIX 계산에 포함되지 않습니다. VIX는 현재의 선거와 같은 특정한 것이 현재의 변동성 수준에 영향을 미치는 중요한 이유 일 때 가치를 과소 평가하는 경향이 있습니다.
오늘 저는 지난 주에 Terry 's Tips 가입자에게 지불 할 것을 권장하는 거래를 여러분과 함께 나누고 싶습니다. 우리는 일주일에 커미션을 받고 27 %의 이익을 위해 오늘 마감 할 수 있지만, 시장이 안정 될 때 스프레드가 3 주 동안 75 %의 이익을 낼 것으로 여전히 믿기 때문에 우리 대부분은 앞으로 몇 주 동안 우리 입장에 매달리고있다. 오늘 선거 이후에
시장의 변동성 수준이 높아짐에 따라 혜택을 얻으려면이 최신 방법으로 뭔가를 배울 수 있기를 바랍니다.
블루 칩 주식에 단일 옵션 거래로 40 %를 만드는 방법.
당신이 좋아할만큼 VIX를 실제로 살 수는 없으므로 (또는 짧은 것을 판매 할 수는 없습니다.) 따라서이 인기있는 방법으로 변동성이 증가하거나 감소 할 지의 직접적인 방법은 없습니다. 그러나 VIX에서 풋과 콜을 매매 할 수 있으며 스프레드의 긴면과 짧은면이 같은 만료 시리즈에 속하는 한 스프레드를 실행할 수 있습니다.
각 만료 시리즈는 다른 시리즈에 연결되지 않은 별개의 시리즈이기 때문에 VIX 옵션을 사용하여 달력 또는 대각선 스프레드를 구입할 수 없습니다. 캘린더를 구입할 수 있다면 가격은 예외적으로 보일 것입니다. 실제로 크레딧으로 일정 스프레드를 살 수있는 경우가 있지만 유감스럽게도 그러한 거래를 허용하지 않습니다.
그러나 수직적 스프레드는 공정한 게임이며, 변동성이 어느 방향으로 향하고 있는지에 대한 느낌이 들었다면 흥미로운 플레이를하게됩니다. 지난 주 VIX가 선거 불확실성, Fed의 다음 이자율 인상, 최근 9 일간의 시장 가격 하락에 힘 입어 VIX가 오랫동안 높았던시기가있었습니다. VIX가 22 세가 넘었을 때, 우리는 선거가 끝나면 VIX가 퇴각 할 가능성에 따라 특별한 무역 아이디어를 보냈습니다. 지난 몇 년 동안, VIX가 만난 가장 인기있는 범위는 12-14 지역에있었습니다. 분명히 이것은 지난 주 22-23 범위보다 훨씬 낮습니다.
VIX 차트를 보면 지난 3 년 동안 7 회에 20 회 이상 움직였으며 대다수의 시간에 VIX 차트는 훨씬 낮은 수준으로 빠르게 후퇴했습니다. 단 한 번만 2 ~ 3 주 이상 20 번 이상 남아 있습니다. 2008 년으로 거슬러 올라가면 VIX는 천문학적 인 수준으로 올라와 몇 달간 머물 렀지 만, 리먼 브러더스, 장기 자본 및 은행 구제 금융을 통해 그 당시를 상기한다면, 우리 금융 전체가 시스템이 곧 붕괴 될 수 있습니다. 이번에는 미국의 선거가 가장 무서운 고려 인 것처럼 보였습니다. 특히 도널드 트럼프 (Donald Trump)가 이길 수 있고 시장의 불확실성이 분명 더 커질 것입니다. 이것은 2008 년에 우리가 직면 한 엄청난 가능성처럼 느껴지지 않습니다.
도널드 트럼프 (Donald Trump)가 우위를 차지하지 못했고 향후 워싱턴에서 큰 차이가 없을 것이라는 우리의 가정을 토대로 우리가 제안한 무역이다.
BTO 1 VIX 23Nov16 21 통화 (VIX161123C21)
STO 1 VIX 23Nov16 15 통화료 (VIX161123C15) $ 2.60 크레딧 (수직 판매)
이 스프레드는 342.50 달러의 투자 (최대 위험)를 수반합니다. 260 달러가 $ 2.50 수수료를받지 못하거나 $ 257.50을 공제해야하는 600 달러의 유지 보수 요건 (파업 가격의 차이)이 있습니다. If VIX closes at any number below 15 on November 23, both calls would expire worthless and this spread would make $257.50 on the maximum risk of $342.50, or 75%.
Maybe 3 weeks was not a long enough time to expect VIX to plummet back to 15. An argument could be made that it would be better to wait until after the Fed’s December rate decision has been made, and place this same spread in the 20Jan17 series. The price (and potential gain) would be about the same (I have sold this same spread in that series in my personal account as well). Of course, you have to wait 2 ½ months for it to come about, but 75% is a sweet number to dream about collecting in such a short time.
Since we placed the above spreads a week ago, VIX has fallen from 23 to a little over 18 today (apparently when the FBI exonerated Hillary, it looked less likely that Trump would win). It only needs to fall a little over 3 more points after the election today to deliver 75% to us on November 23rd. 우리는 우리의 기회를 좋아합니다. Some subscribers are taking their gains today, just in case Mr. Trump gets elected. They can buy the spread back today for $1.65, well below the $2.60 they collected from selling it. I am personally holding out for the bigger potential gain.
Calendar Spreads Tweak #1.
Thursday, September 1st, 2016.
This week we will continue our discussion of a popular option spread – the calendar spread which is also called a time spread or horizontal spread. We will check out the feasibility of buying spreads at different strike prices in an effort to reduce risk.
First, let’s look at a typical calendar spread on Facebook (FB). Last Friday, when FB was trading about $124.20, we bought 5-month-out 20Jan17 calls and sold one-month-out 30Sep16 calls. The spread would cost $5.43 ($543), and this is what the risk profile graph looked like:
2016 년 5 월, 페이스 북 위험 프로필.
Note that the break-even range extends from about $3 on the downside to $5 on the upside, a range of $8. (The loss or gain when the short calls expire on September 30 is indicated in the column on the right titled “P/L Day.”) The maximum gain is precisely at the $125 price, and it is about $150 which would result in a nice 27% gain for the month.
Next, I tested whether I could expand the break-even range by adding the same calendar spread at the 120 and 130 strike prices (the 20Jan17 series only offers strikes at $5 increments, unlike the weekly series). The 120 spread would cost $464 and the 130 spread would be $483, so buying all three spreads would involve an investment of about $1500. Here is what the risk profile graph looks like for the three spreads:
Face Book Risk Profile 2 September 2016.
Note that the break-even range is almost exactly the same with the three spreads. The maximum gain is also about $150, but with three spreads, it would mean a 10% gain rather than a 27% one because you would have about $1500 invested rather than $543. Clearly, adding calendar spreads at strikes $5 above and below the current stock price is not the way to go – about triple the investment, the same expected maximum gain, and about the same break-even range.
Presumably, you are trading calendars on a stock you believe is headed higher. You might choose to buy an at-the-money calendar and a second one at a higher strike. If you do this, your investment is about $1000 and this is the risk profile graph:
Face Book Risk Profile 3 September 2016.
The break-even range is once again about $8 from the lowest point to the highest, but it extends just over a dollar on the downside and $7 on the upside. If you are bullish on the stock, this seems to be a better way to go. The maximum gain is about $150 once again, and this results in a 15% gain for the month. The best thing about this choice of two spreads is that the maximum gain can be achieved across a 5-point range rather than being available at only one precise price point.
Another strategy might be to buy the 125 calendar spread, and then wait to see which way the stock moves, and then buy another calendar in that direction. As we have seen, the cost of an at-the-money calendar is not much greater than the same calendar which is $5 away from the money. The big risk with this strategy is that the stock might whipsaw. For example, it might fall $3 which might prompt you to buy a 120 calendar, and then shoot higher, going up to $128 which might cause you to add a new spread at the 130 strike.
As usual, there are no easy ways to make sure gains in this world. The best bet seems to be to take a position that the stock is headed in one particular direction (usually up unless you are trading on some ETP that is destined to go down, like VXX), and combine an at-the-money spread with one at a higher strike price. Most months you should be making a significant gain if your stock behaves as you expect, and that gain can materialize over a nice range of possible prices.
시간외 거래 옵션 목록 (4:15까지)
2016 년 5 월 31 일 화요일
얼마 전에, 나는 자사 주식의 시장이 종결 된 후에 일부 포트폴리오의 가치가 변하고 있음을 발견했습니다. 분명히 옵션의 가치는 4:00 EST 거래 마감 이후에 변경되었습니다. 나는 몇 시간 후에 거래되는 옵션 목록을 찾기 위해 Google 검색을했는데 꽤 비웠다. 그러나 이제는 목록을 찾았으며 매일 거래가 끝난 후 추가로 15 분 동안 플레이하고 싶을 경우에 대비하여 목록을 공유합니다.
시간외 거래 옵션 목록 (4:15까지)
옵션 가치는 기본 주식 또는 ETP (Exchange Traded Product)의 가격에서 파생되므로 일단 기초 거래가 중단되면 옵션 거래가 계속되는 이유가 없어야합니다. 그러나 점점 더 많은 근거가 현재 시간외에 거래되고 있으며, 극소수의 경우 옵션은 적어도 EST가 4:15까지 계속 거래가 이루어지고 있습니다.
다음 기호에 대한 옵션은 거래 종료 15 분 후에 추가로 거래됩니다. & # 8211; DBA, DBB, DBC, DBO, DIA, EFA, EEM, GAZ, IWM, IWN, IWO, IWV, JJC, KBE, KRE, MDY, MLPN, MOO, NDX, OEF, OIL, QQQ, SLX, SPY, SVXY, UNG, UUP, UVXY, VIIX, VIXY, VXX, VXZ, XHB, XLB, XLE, XLF, XLI, XLK, XLP, XLU, XLV, XLY, XME, XRT.
이 기호의 대부분은 ETF (Exchange Traded Funds)라고 불립니다. 많은 사람들이 ETF이지만 인기가있는 변동성 관련 시장 충돌 방지 수단 인 VXX는 실제로 ETN (Exchange Traded Note)입니다. 이 목록을 참조하는 더 좋은 방법은 Exchange Traded Products (ETP)라고 부르는 것입니다.
이러한 옵션을 4시 이후에 거래 할 때는주의해야합니다. 내 경험에 비추어 볼 때, 많은 마켓 메이커들은 정확히 4시에 플로어에서 빠져 나옵니다 (볼륨은 일반적으로 그 시간 이후에 낮으며 항상 가치가있는 것은 아닙니다). 결과적으로 입찰 옵션의 범위는 상당히 확대되는 경향이 있습니다. 즉, 4시 이후에 거래 할 때 적정 가격을 유지할 가능성이 적습니다. 그러나 때로는 당신이되고 싶은 것보다 다음날 열리는 격차에 더 많이 노출되었다고 느끼는 경우가 필요할 수도 있습니다.
How To Protect Yourself Against a Market Crash With Options.
Monday, May 23rd, 2016.
Today’s idea is a little complicated, but it involves an important part of any prudent investment strategy. Market crashes do come along every once in a while, and we are eight years away from the last one in 2008. What will happen to your nest egg if it happens again this year?
Options can be a good form of market crash insurance, and it is possible to set up a strategy that might even make a small gain if the crash doesn’t come along. That possibility sets it apart from most forms of insurance which cost you out-of-pocket money if the calamity you insure against doesn’t occur.
How To Protect Yourself Against a Market Crash With Options.
There are some strong indications that the old adage “Sell in May and Go Away” might be the appropriate move right now. Goldman Sachs has downgraded its outlook on equities to “neutral” over the next 12 months, saying there’s no particular reason to own them. “Until we see sustained signals of growth recovery, we do not feel comfortable taking equity risk, particularly as valuations are near peak levels,” the firm said in a research note.
For several months, Robert Shiller has been warning that the market is seriously overvalued by his unique method of measuring prices against long-term average p/e’s. George Soros is keeping the bears happy as well, doubling his wager against the S&P 500. The billionaire investor, who has been warning that the 2008 financial crisis could be repeated due to China’s economic slowdown, bought 2.1M-share “put” options in SPY during Q1. The magnitude of his bet against SPY is phenomenal, essentially 200 million shares short. Of course, he almost always deals in stratospheric numbers, but the size of this bet indicates that he feels pretty strongly about this one. He didn’t become a billionaire by being on the wrong side of market bets.
So what can you do to protect yourself against a big tumble in the market? We are setting up a bearish portfolio for Terry’s Tips subscribers, and this is what it will look like. It is based on the well-known fact that when the market crashes, volatility soars, and when volatility soars, the Exchange Traded Product (ETP) called VXX soars along with it.
Some people buy VXX as market crash insurance (or its steroid-like cousin, UVXY). Over the long run, VXX has been a horrible investment, however, possibly the worst thing you could have done with your money over the past six years. It has fallen from a split-adjusted $4000 to its present price of about $15. It has engineered 1-for-4 reverse splits three times to make the price worth bothering to trade. The split usually occurs when it gets down to about $12, so you can expect another reverse split soon.
An option strategy can be set up that allows you to own the equivalent of VXX while not subjecting you to the long-run inevitable downward trend. When volatility does pick up, VXX soars. In fact, it doubled once and went up 50% another time, both temporarily, in the last year alone. While it is a bad long-term investment, if your timing is right, you might pick up a windfall. Our options strategy is designed to achieve the potential upside windfall while avoiding the long-term prospects you face by merely buying the ETP.
Our new portfolio will buy VXX 20Jan17 15 calls and sell fewer contracts in short-term calls. Sufficient short-term premium will be collected from selling the short term calls to cover the decay on the long calls (and a little bit more).
This portfolio will start with $3000. The entire amount will not be used at the outset, but rather be held in cash in case it might be needed to cover a maintenance call in case the market moves higher.
These might be the starting positions:
BTO 3 VXX 20Jan17 15 calls (VXX170120C15)
STO 3 VXX 17Jun16 15 calls (VXX160617C15) for a debit of $2.40 (buying a diagonal)
BTO 3 VXX 20Jan17 15 calls (VXX170120C15)
STO 3 VXX 24Jun16 16 calls (VXX160624C16) for a debit of $2.45 (buying a diagonal)
BTO 4 VXX 20Jan17 16 calls (VXX170120C16) for $3.30.
Here is what the risk profile graph looks like with those positions as of June 18th after the short calls expire:
VXX Better Bear Risk Profile Graph May 2016.
You can see that the portfolio will make gains no matter how high VXX might go. It will make a small gain (about 8% for the month) if the stock stays flat, and starts losing if VXX moves below $14.50. If it falls that far, we might sell call or two at the 14 strike and incur a maintenance requirement which would be partially offset by the amount we collected from selling the call(s). A trade like this would reduce or eliminate a loss if the ETP continues to fall, and it might have to be repeated if VXX continues even lower. At some point, some long calls might need to be rolled down to a lower strike to eliminate maintenance requirements that come along when you sell a call at a lower strike than the long call that covers it.
The above positions could be put on for about $2800. There would be about $200 in cash remaining for the possible maintenance requirement in case one might be necessary.
You probably should not attempt to set up and carry out this strategy unless you are familiar with options trading as it is admittedly a little complicated. A better idea might be to become a Terry’s Tips Insider and open an account at thinkorswim so that these trades could automatically be made for you through their Auto-Trade program.
Every investment portfolio should have a little downside insurance protection. We believe that options offer the best form for that kind of insurance because it might be possible to make a profit at the same time as providing market crash insurance.
As with all forms of investing, you should not be committing money that you truly cannot afford to lose.
An Option Play Designed to Make 68% in One Month.
Monday, December 14th, 2015.
Last week, VIX, the so-called “fear index” rose 65% to close at 24.39. It was the 10th time that it moved over 20 in the last 3 years. In 9 of those 10 occasions, VIX fell back below 20 in less than 10 days, and in the other instance (August 21, 2015), it took 40 days to fall back below 20. Today I would like to tell you about a trade I am making today that will make 68% in one month if that pattern continues this time around.
An Option Play Designed to Make 68% in One Month.
Last week was a bad one for the market. The S&P 500 tracking stock (SPY) fell $7.74 to close at $201.88, down 3.7% for the week. SPY closed out 2014 at $205.54 and started out 2015 at $206.38, so if last week’s close holds up for two more weeks, the market will record a calendar year loss for the first time since 2008.
Apparently, the reason for the big drop centered around the Fed’s likely move to raise interest rates on Wednesday, the first time it has done so in a decade. I believe that the institutions (who control over 90% of the trading volume) were carrying out a last-ditch effort to discourage this move. After all, does the Fed want to be the bad guys who are responsible for the worst yearly market in 7 years? Would raising rates be a good idea at a time when the market is lower than it was a year ago? (We should remember that the Fed is composed of big banks who make greater profits when interest rates are higher, so raising rates may seem to be self-serving).
I have no idea if the Fed will raise rates in two days as Janet Yellen has indicated they plan to. If they do, I suspect it will be a small start, maybe 0.25%, and they will also report that they intend to be slow to make further increases. In either case, no rate increase or a small one, the big change will be that the uncertainty over the timing of the increase will cease to exist. Either choice should result in a higher market and more importantly for option traders, a lower VIX.
As I have written about extensively, an Exchange Traded Product (ETP) called SVXY varies inversely with VIX. When VIX moves higher, SVXY crashes, and vice versa. Last week, SVXY fell $14.27, from $59.41 to $45.14, (24%) when VIX rose 65%.
When VIX falls back below 20, as it has done every single time it rose over 20 for the past 3 years, SVXY will be trading higher than it is today. Here is the trade that will make 68% if SVXY is trading any higher than it closed on Friday in 32 days (on January 15, 2016).
Buy To Open 1 SVXY Jan-16 40 put (SVXY160115P40)
Sell To Open 1 SVXY Jan-16 45 put (SVXY160115P45) for a credit of $2.05 (selling a vertical)
This trade will put $205 in your account (less $2.50 commissions at the rate Terry’s Tips subscribers pay at thinkorswim), or $202.50. The broker will place a maintenance requirement on your account of $500, but your maximum amount at risk is $500 less the $202.50 you collected, or $297.50) – this loss would occur if SVXY closed at any price below $40 at the January expiration. The break-even price for you would be $43.00 – any price above this would be profitable and any price below it would incur a loss. There is no interest charge on the maintenance requirement, but that much in your account will be set aside so that you can’t buy other stocks or options with it.
At the close of trading on January 15, 2016, if SVXY is at any price above $45, both these puts options will expire worthless and you will keep the $202.50 you collected when you made the trade. This works out to be a 68% gain on your investment at risk. You will not have to make a trade at that time, but just wait until the end of the day to see the maintenance requirement disappear.
Of course, there are other ways you could make a similar bet that SVXY will head higher as soon as some of the market uncertainty dissipates. You could sell the same spread at any weekly option series for the next 5 weeks and receive approximately the same credit price. For shorter time periods, you don’t have to wait so long to pocket your profit, but there is less time for uncertainty to settle down and SVXY move higher.
Actually, VIX does not have to fall for SVXY to at least remain flat. It should trade at least at $45 as long as VIX does not rise appreciably between now and when the options expire.
A more aggressive trade would be to bet that SVXY rises to at least $50 in 33 days. In this trade, you would buy Jan-16 45 puts and sell Jan-16 50 puts. You should collect at least $2.80 ($277.50 after commissions) and make 124% on your maximum risk of $222.50 if SVXY closed at any price above $50 on January 15, 2016.
The last time that VIX closed above 20 was on November 13, 2016. On that day, SVXY closed at $50.96. On the very next day, VIX fell below 20 and SVXY rose to $56.16. It never traded below the $50.96 number until last Friday when VIX once again moved above 20.
I think this is an opportune time to make a profitable trade which is essentially a bet that the current market uncertainty will be temporary, and might be over as soon as Wednesday when the Fed makes its decision concerning interest rates. Of course, a serious terrorist action or other calamity might spook markets as well, and the uncertainty will continue.
No option trades are sure bets, even if the last 10 times a certain indicator flashed and a 68% profit could have been made every time. As with all investments, you should never risk any money that you truly can’t afford to lose. However, I feel pretty good about the two investments outlined above, and will be making them today, shortly after you receive this letter.
The Worst “Stock” You Could Have Owned for the Last 6 Years.
Monday, September 14th, 2015.
Today I would like to tell you all about the worst “stock” you could have owned for the past 6 years. It has fallen from $6400 to $26 today. I will also tell you how you can take advantage of an unusual current market condition and make an options trade which should make a profit of 66% in the next 6 months. That works out to an annualized gain of 132%. Not bad by any standards. For the next few days, I am also offering you the lowest price ever to become a Terry’s Tips Insider and get a 14-day options tutorial which could forever change your future investment results. It is a half-price back-to-school offer – our complete package for only $39.95. Click here, enter Special Code BTS (or BTSP for Premium Service – $79.95).
This could be the best investment decision you ever make – an investment in yourself.
The Worst “Stock” You Could Have Owned for the Last 6 Years.
I have put the word “stock” in quotations because it really isn’t a stock in the normal sense of the word. Rather, it is an Exchange Traded Product (ETP) created by Barclay’s which involves buying and selling futures on VIX (the so-called “Fear Index” which measures option volatility on the S&P 500 tracking stock, SPY). It is a derivative of a derivative of a derivative which almost no one fully understands, apparently even the Nobel Prize winners who carried out Long-Term Capital a few years back.
Even though it is pure gobbledygook for most of us, this ETP trades just like a stock. You can buy it and hope it goes up or sell it short and hope it goes down. Best of all, for options nuts like me, you can trade options on it.
Let’s check out the 6-year record for this ETP (that time period is its entire life):
It is a little difficult to see what this ETP was trading at when it opened for business on January 30, 2009, but its split-adjusted price seems to be over $6000. (Actually, it’s $6400, exactly what you get by starting at $100 and engineering 3 1-for-4 reverse splits). Friday, it closed at $26.04. That has to be the dog of all dog instruments that you could possible buy over that time period (if you know of a worse one, please let me know).
This ETP started trading on 1/30/09 at $100. Less than 2 years later, on 11/19/10, it had fallen to about $12.50, so Barclays engineered a reverse 1-for-4 split which pushed the price back up to about $50. It then steadily fell in value for another 2 years until it got to about $9 on 10/15/12 and Barclays did the same thing again, temporarily pushing the stock back up to $36. That lasted only 13 months when they had to do it again on 11/18/13 – this time, the stock had fallen to $12.50 once again, and after the reverse split, was trading about $50. Since then, it has done relatively better, only falling in about half over almost a two-year span.
Obviously, this “stock” would have been a great thing to sell short just about any time over the 6-year period (if you were willing to hang on for the long run). There are some problems with selling it short, however. Many brokers can’t find stock to borrow to cover it, so they can’t take the order. And if they do, they charge you some healthy interest for borrowing the stock (I don’t quite understand how they can charge you interest because you have the cash in your account, but they do anyway – I guess it’s a rental fee for borrowing the stock, not truly an interest charge).
Buying puts on it might have been a good idea in many of the months, but put prices are quite expensive because the market expects the “stock” to go down, and it will have to fall quite a way just to cover the cost of the put. I typically don’t like to buy puts or calls all by themselves (about 80% of options people buy are said to expire worthless). If you straight-out buy puts or calls, every day the underlying stock or ETP stays flat, you lose money. That doesn’t sound like a great deal to me. I do like to buy and sell both puts and calls as part of a spread, however. That is another story altogether.
So what else should you know about this ETP? First, it is called VXX. You can find a host of articles written about it (check out Seeking Alpha) which say it is the best thing to buy (for the short term) if you want protection against a market crash. While that might be true, are you really smart enough to find a spot on the 6-year chart when you could have bought it and then figured out the perfect time to sell as well? The great majority of times you would have made your purchase, you would have surely regretted it (unless you were extremely lucky in picking the right day both to buy and sell).
One of the rare times when it would have been a good idea to buy VXX was on August 10, 2015, just over a month ago. It closed at its all-time low on that day, $15.54. If you were smart enough to sell it on September 1st when it closed at $30.76, you could have almost doubled your money. But you have already missed out if you didn’t pull the trigger on that exact day. It has now fallen over 15% in the last two weeks, continuing its long-term trend.
While we can’t get into the precise specifics of how VXX is valued in the market, we can explain roughly how it is constructed. Each day, Barclays buys one-month-out futures on VIX in hopes that the market fears will grow and VIX will move higher. Every day, Barclays sells VIX futures it bought a month ago at the current spot price of VIX. If VIX had moved higher than the month-ago futures price, a profit is made.
The reason why VXX is destined to move lower over time is that over 90% of the time, the price of VIX futures is higher than the spot price of VIX. It is a condition called contango. The average level of contango for VIX is about 5%. That percentage is how much higher the one-month futures are than the current value of VIX, and is a rough approximation of how much VXX should fall each month.
However, every once in a while, the market gets very worried, and contango disappears. The last month has been one of those times. People seem to be concerned that China and the rest of the world is coming on hard times, and our stock markets will be rocked because the Fed is about to raise interest rates. The stock market has taken a big tumble and market volatility has soared. This has caused the current value of VIX to become about 23.8 while the one-month futures of VIX are 22.9. When the futures are less than the spot price of VIX, it is a condition called back-wardation. It only occurs about 10% of the time. Right now, backwardation is in effect, (-3.59%), and it has been for about 3 weeks. This is an exceptionally long time for backwardation to continue to exist.
At some point, investors will come to the realization that the financial world is not about to implode, and that things will pretty much chug along as they have in the past. When that happens, market volatility will fall back to historical levels. For most of the past two or three years, VIX has traded in the 12 – 14 range, about half of where it is right now. When fears subside, as they inevitably will, VIX will fall, the futures will be greater than the current price of VIX, and contango will return. Even more significant, when VIX falls to 12 or 14 and Barclays is selling (for VXX) at that price, VXX will lose out big-time because a month ago, it bought futures at 22.9. So VXX will inevitably continue its downward trend.
So how can you make money on VXX with options? To my way of thinking, today’s situation is a great buying opportunity. I think it is highly likely that volatility (VIX) will not remain at today’s high level much longer. When it falls, VXX will tumble, contango will return, and VXX will face new headwinds going forward once again.
Here is a trade I recommended to Terry’s Tips Insiders last Friday:
“If you believe (as I do) that the overwhelming odds are that VXX will be much lower in 6 months than it is now, you might consider buying a Mar-16 26 call (at the money – VXX closed at $26.04 yesteday) and sell a Mar-16 21 call. You could collect about $2 for this credit spread. In 6 months, if VXX is at any price below $21, both calls would expire worthless and you would enjoy a gain of 66% on your $3 at risk. It seems like a pretty good bet to me.”
This spread is called selling a bearish call credit vertical spread. For each spread you sell, $200 gets put in your account. Your broker will charge you a maintenance requirement of $500 to protect against your maximum loss if VXX closes above $26 on March 18, 2016. Since you collect $200 at the beginning, your actual maximum loss is $300 (this is also your net investment in this spread). There is no interest charged on a maintenance requirement; rather, it is just money in your account that you can’t use to buy other stocks or options.
This may all seem a little confusing if you aren’t up to speed on options trading. Don’t feel like the Lone Ranger – the great majority of investors know little or nothing about options. You can fix that by going back to school and taking the 14-day options tutorial that comes with buying the full Terry’s Tips’ package at the lowest price ever – only $39.95 if you buy before Friday, September 23, 2015.
Lowest Subscription Price Ever: As a back-to-school special, we are offering the lowest subscription price than we have ever offered – our full package, including all the free reports, my White Paper, which explains my favorite option strategies in detail, and shows you exactly how to carry them out on your own, a 14-day options tutorial program which will give you a solid background on option trading, and two months of our weekly newsletter full of tradable option ideas. 이 모든 비용은 백서 만 달러 ($ 79.95)의 절반에도 미치지 못하는 1 회성 비용 39.95 달러입니다.
For this lowest-price-ever $39.95 offer, click here, enter Special Code BTS (or BTSP for Premium Service – $79.95).
A Low-Risk Trade to Make 62% in 4 Months.
Tuesday, September 8th, 2015.
Market volatility continues to be high, and the one thing we know from history is that while volatility spikes are quite common, markets eventually settle down. After enduring a certain amount of psychic pain, investors remember that that the world will probably continue to move along pretty much as it has in the past, and market fears will subside. While this temporary period of high volatility continues to exist, there are some trades to be made that promise extremely high returns in the next few months. I would like to discuss one today, a trade I just executed in my own personal account so I know it is possible to place.
A Low-Risk Trade to Make 62% in 4 Months.
As we have been discussing for several weeks, VIX, the so-called Fear Index, continues to be over 25. This compares to the 12 – 14 level where it has hung out for the large part of the past two years. When VIX eventually falls, one thing we know is that SVXY, the ETP that moves in the opposite direction as VIX, will move higher.
Because of the persistence of contango, SVXY is destined to move higher even if VIX stays flat. Let’s check out the 5-year chart of this interesting ETP:
Note that while the general trend for SVXY is to the upside, every once in a while it takes a big drop. But the big drops don’t last very long. The stock recovers quickly once fears subside. The recent drop is by far the largest one in the history of SVXY.
As I write this, SVXY is trading about $47, up $2 ½ for the day. I believe it is destined to move quite a bit higher, and soon. But with the trade I made today, a 62% profit (after commissions) can be made in the next 4 months even if the stock were to fall by $7 (almost 15%) from where it is today.
이것이 내가 한 일이다.
Buy to Open 1 SVXY Jan-16 35 put (SVXY160115P35)
Sell to Open 1 SVXY Jan-16 40 put (SVXY160115P40) for a credit of $1.95 (selling a vertical)
When this trade was executed, $192.50 (after a $2.50 commission) went into my account. If on January 15, 2016, SVXY is at any price higher than $40, both of these puts will expire worthless, and for every vertical spread I sold, I won’t have to make a closing trade, and I will make a profit of exactly $192.50.
So how much do I have to put up to place this trade? The broker looks at these positions and calculates that the maximum loss that could occur on them would be $500 ($100 for every dollar of stock price below $40). For that to happen, SVXY would have to close below $35 on January 15th. Since I am quite certain that it is headed higher, not lower, a drop of this magnitude seems highly unlikely to me.
The broker will place a $500 maintenance requirement on my account. This is not a loan where interest is charged, but merely cash I can’t use to buy shares of stock. However, since I have collected $192.50, I can’t lose the entire $500. My maximum loss is the difference between the maintenance requirement and what I collected, or $307.50.
If SVXY closes at any price above $40 on January 15, both puts will expire worthless and the maintenance requirement disappears. I don’t have to do anything except think of how I will spend my profit of $192.50. I will have made 62% on my investment. Where else can you make this kind of return for as little risk as this trade entails?
Of course, as with all investments, you should only risk what you can afford to lose. But I believe the likelihood of losing on this investment is extremely low. The stock is destined to move higher, not lower, as soon as the current turbulent market settles down.
If you wanted to take a little more risk, you might buy the 45 put and sell a 50 put in the Jan-15 series. You would be betting that the stock manages to move a little higher over the next 4 months. You could collect about $260 per spread and your risk would be $240. If SVXY closed any higher than $50 (which history says that it should), your profit would be greater than 100%. I have also placed this spread trade in my personal account (and my charitable trust account as well).
검색 블로그.
카테고리.
36 % 만들기 & mdash; 좋은 해와 나쁜 년마다 시장에서 파를 깨는 더 퍼스 가이드.
이 책은 골프 게임을 향상시키지 못할 수도 있지만 재정 상황을 변경시켜 그린과 페어웨이 (그리고 때로는 숲)를위한 시간을 많이 가질 수 있습니다.
알렌 박사가 왜 10K 전략이 주식 또는 뮤추얼 펀드를 소유하는 것보다 위험이 적으며, IRA에 특히 적합한 이유가 무엇인지 알아보십시오.
성공 사례.
나는 40 년 이상 다양한 전략으로 주식 시장을 거래 해왔다. 테리 알렌의 전략은 저에게있어 가장 일관성있는 돈 제작자였습니다. 나는 2008 년의 용융 중에 50 % 이상의 연간 수익을 올리는 동안 그들을 사용했다. 모든 이웃 사람들은 그들의 손실에 대해 울고 있었다.
thinkorwim, TD AMERITRADE, Inc의 사업부 및 Terry 's Tips는 별도의 비 제휴 회사로 서로의 서비스 및 제품에 대한 책임을지지 않습니다.
tastyworks, Inc. 는 tastyworks가 마케팅 에이전트에게 tastyworks의 중개 서비스를 추천하는 보상을 지불하는 Terry 's Tips ( "마케팅 에이전트")와 마케팅 계약을 체결했습니다. 이 마케팅 계약의 존재는 tastyworks 및 / 또는 그 계열사가 마케팅 대행자를 추천하거나 추천 한 것으로 간주되어서는 안됩니다. tastyworks 및 그 계열사는 마케팅 에이전트 또는이 웹 사이트의 개인 정보 보호 관행에 대한 책임이 없습니다. tastyworks는 마케팅 대행사 또는이 웹 사이트가 제공하는 제품 또는 서비스의 정확성 또는 내용을 보증하지 않습니다.
tastyworks, Inc. 와 Terry 's Tips은 별도의 제휴되지 않은 회사이며 서로의 서비스와 제품에 대해 책임지지 않습니다. 옵션은 내 투자자를 잠재적으로 신속하고 실질적인 손실로 거래하는 옵션에 내재 된 특별한 위험으로 모든 투자자에게 적합하지 않습니다. tastyworks 계정의 옵션 거래는 tastyworks의 검토 및 승인의 대상이됩니다. 옵션에 투자하기 전에 표준화 옵션의 특성 및 위험 요소를 읽어보십시오.
& copy; Copyright 2001-2017 Terry & Tips 스톡 옵션 거래 블로그 Terry 's Tips, Inc. dba Terry 's Tips.

Posted by at

No comments:

Post a Comment

Subscribe to: Post Comments (Atom)